Ang Cyprus Securities and Exchange Commission (CySEC) kamakailan lang nagpataw ng 100,000 euro na administratibong multa sa BDSwiss Holding Ltd, ang forex brokerage at kontrata para sa pagkakaiba-iba (CFD) na operator na gumagawa sa ilalim ng tatak na BDSwiss. Ang aksyong regulasyon na ito ay nagsimula bilang tugon sa BDSwiss na pagreredirect ng mga customer sa hindi reguladong offshore entity.

Ang desisyon ng CySEC ay batay sa kanilang natuklasan na nilabag ng BDSwiss ang Article 42, paragraph 5 ng DI87-09 Regulation (EU) 600/2014. Ang multa ay resulta ng mga paglabag ng BDSwiss na nauugnay sa mga alok ng serbisyong pinansyal na hindi naglalaman ng mga obligadong probisyon para sa pangunahing margin protection at mga babala sa panganib, ayon sa itinakda sa mga tuntunin.

Malinaw na binabanggit ng CySEC na ang BDSwiss Holding Ltd ay ginamit ang kanilang status bilang isang Cypriot Investment Firm (CIF) upang mapadali ang offshore entities, na nagsasalubong sa mga kliyente sa iba pang mga nag-aalok ng serbisyong pamumuhunan sa CFD na hindi sumusunod sa kinakailangang pangunahing margin protection at mga protokol ng babala sa panganib. Dahil dito, ang broker na ito ay nakapagtamo ng paraan para iwasang sumunod sa mga legal na kinakailangan na itinakda ng mga regulador ng CIF.

Sinasabi ng CySEC, "Ang BDSwiss Group ay umaasa sa regulatory status ng isa sa kanilang entity sa UK upang magbigay ng ilusyon ng legalidad sa buong grupo."

Ang imbestigasyon ay nagpakita na 99% ng mga customer ng BDSwiss sa UK ay pumili ng isang entity ng grupo na kulang sa malinaw na regulasyon ng regulatory guidelines.